私募認(rèn)繳規(guī)模突破12萬億

今年以來，私募基金行業(yè)月度資管規(guī)模持續(xù)保持正增長，4月末正式站上了12萬億元的關(guān)口。

4月份私募基金規(guī)模繼續(xù)創(chuàng)下歷史新高，已備案私募基金認(rèn)繳規(guī)模12.28萬億元，較3月末的11.90萬億元增加了約3800億元；4月末私募實繳規(guī)模8.95萬億元，較上月8.75萬億元增加了2000億元。

從私募基金產(chǎn)品備案情況看，4月份新增備案私募基金1979只，遠(yuǎn)超3月份新增數(shù)量。

在產(chǎn)品數(shù)量增多的同時，私募基金管理人也在相應(yīng)增加。4月份新增私募管理人294家，而3月份該數(shù)據(jù)為290家。

盡管私募管理人增加，從業(yè)人員數(shù)量卻在減少。4月末，私募基金從業(yè)人員22.56萬人，較3月末減少了800人。3月份私募從業(yè)人員下降至22.64萬人，較2月減少了5.59萬人。有私募人士分析，從業(yè)人員下降或與基金業(yè)協(xié)會全面啟用私募基金從業(yè)人員注冊管理功能有關(guān)，“未經(jīng)登記則不計入從業(yè)人員名單?！?/p>

與3月份比較，4月末百億級私募增加了5家。統(tǒng)計顯示，4月末管理規(guī)模100億元以上的私募基金管理人共159家。今年前3月的百億級私募數(shù)量分別為154家、145家、147家。

截至今年4月底，私募基金管理人按基金總規(guī)模劃分，管理規(guī)模在1-10億元的4332家，較3月新增83家；10-20億元的598家，新增11家；20-50億元的499家，新增7家；50-100億元的177家。

私募證券基金規(guī)模縮水

今年以來，私募股權(quán)基金及創(chuàng)業(yè)投資基金增勢迅猛，是私募整體規(guī)模增長的主力軍。而私募證券基金在管理人、產(chǎn)品數(shù)量、管理規(guī)模上均有一定幅度下降，可謂是冰火兩重天。

從以往數(shù)據(jù)來看，私募股權(quán)基金往往在私募基金規(guī)模中占據(jù)較高的比例，4月份也不例外。4月份，基金業(yè)協(xié)會繼續(xù)將股權(quán)私募和創(chuàng)投私募合并計算。數(shù)據(jù)顯示，股權(quán)和創(chuàng)業(yè)私募管理人新增346家，新增備案私募基金產(chǎn)品1081只，管理基金實繳規(guī)模增加1099億元。

與此同時，證券私募管理人減少130家，已備案私募基金產(chǎn)品數(shù)量減少7只，管理基金實繳規(guī)模下降2337億元。

據(jù)格上研究中心統(tǒng)計，今年一季度新成立私募機(jī)構(gòu)僅24家，環(huán)比下降88.84%，同比下降97.7%，而其中的證券類私募機(jī)構(gòu)只有4家，環(huán)比下降91.3%。數(shù)據(jù)還顯示，從已備案私募管理人的成立時間看，2015年二季度新成立私募管理人破2000家達(dá)到近兩年頂峰，之后這一數(shù)據(jù)逐季下降，并在今年一季度降至最低谷。

在金融去杠桿的大背景下，隨著監(jiān)管趨嚴(yán)，委外業(yè)務(wù)的縮水已成趨勢。對此，績優(yōu)的大型私募表示，委外收緊對其影響有限，雖然沒有新的增量資金，但已有的委外資金并未出現(xiàn)撤回；而面對委外趨緊的態(tài)勢，相對于大私募的從容，小私募就不那么淡定了。不少小私募表示，原本想借委外資金擴(kuò)規(guī)模的希望落空，只好另覓他路。

格上研究中心認(rèn)為，今年一季度的A股市場整體處于震蕩調(diào)整狀態(tài)，除春節(jié)后迎來一股暖意外，其他月份各大指數(shù)普遍表現(xiàn)不佳；債券市場方面，由于市場流動性一直趨于緊平衡態(tài)勢，賺錢效應(yīng)偏弱；期貨市場整體自去年11月以來一直呈現(xiàn)高波動狀態(tài)，去年表現(xiàn)較好的CTA策略今年以來卻處于虧損狀態(tài)。在這種情形下，證券類私募總規(guī)模在一季度出現(xiàn)負(fù)增長。相比之下，去年年底證監(jiān)會開始IPO審核提速，這對股權(quán)類產(chǎn)品退出為實質(zhì)性利好，一定程度上促使了股權(quán)類私募的規(guī)模擴(kuò)大。

從行業(yè)分布上來看，私募機(jī)構(gòu)持股市值前五的行業(yè)分別為房地產(chǎn)、醫(yī)藥生物、電子、化工和機(jī)械設(shè)備行業(yè)，占私募持股總市值的46.87%。從持股總市值來看，房地產(chǎn)為私募持股集中度第一的行業(yè)，持股總市值達(dá)521.18億元，占私募持股總市值的15.94%。

而格上研究中心數(shù)據(jù)顯示，近兩年私募行業(yè)中債券類私募機(jī)構(gòu)的規(guī)模擴(kuò)張較快，截至一季度末，在向格上研究中心披露管理規(guī)模的證券類私募機(jī)構(gòu)中，管理規(guī)模已經(jīng)超過100億的債券型私募已經(jīng)達(dá)到12家，在百億級證券類私募中占比超過46%，其中也不乏管理規(guī)模超過300億的超大型私募。